Notre approche

Nous pensons que les stratégies de placement de RPIA ont été conçues pour produire des rendements ajustés en fonction des risques dans tous les contextes de marché. Nous voulons atteindre cet objectif en créant des portefeuilles fondés sur des cibles absolues du risque par rapport au rendement plutôt que de suivre les indices de référence composés de titres à revenu fixe. Cette approche nous donne l'occasion de tirer parti de ce que nous estimons être des inefficiences persistantes sur les marchés des obligations de sociétés et d'utiliser des outils supplémentaires dans le but de conserver le capital. Nous combinons l'analyse fondamentale approfondie à des stratégies de négociation tactique en vue de créer un profil de rendement unique pour nos investisseurs.

La gestion active porte sur la possibilité pour un gestionnaire de placements d'ajouter de la valeur dans le cadre d’une approche passive et souvent moins coûteuse en matière de placement. Lorsque les investisseurs répartissent leurs fonds dans des catégories d'actifs plus inefficaces et moins transparentes, comme les titres à revenu fixe, il peut être logique de s'associer à un gestionnaire actif qui pourrait ajouter de la valeur.

En savoir plus sur nos résultats

Dans le contexte actuel de faibles taux de rendements, les investisseurs ont besoin d’une nouvelle approche pour produire un rendement raisonnable sur les titres à revenu fixe et gérer les risques associés et la volatilité du marché. Chez RPIA, nous utilisons une boîte à outils élargie qui nous permet d'accéder à des occasions généralement inaccessibles pour l'investisseur traditionnel qui opte pour des titres à revenu fixe. Disposer de ces autres sources de rendement potentiel et gérer efficacement les risques constituent des facteurs essentiels de nos stratégies.

Explorer notre boîte à outils

Chez RPIA, nous sommes tout à fait conscients que lorsqu'il s'agit de gérer les placements à revenu fixe de nos investisseurs, une gestion prudente des risques et la conservation du capital dans des marchés difficiles sont essentielles. De notre avis, il s’agit de réunir la qualité, la force et l'expérience des personnes qui gèrent le capital au jour le jour, soutenues par un investissement continu dans les systèmes et la technologie.

Découvrez notre processus de dissection des risques

L'atteinte des objectifs de placement au moyen d’un portefeuille traditionnel d'obligations et de titres de capitaux propres est susceptible de devenir de plus en plus difficile. L'approche traditionnelle à l’égard des obligations et des titres de capitaux propres a bien fonctionné à une époque où la faiblesse des taux d’intérêt avaient atteint des records et la volatilité était contenue. Nous sommes d’avis que les évaluations d’actifs actuelles sont élevées et que, par conséquent, les attentes en matière de rendements prospectifs sont considérablement inférieures à celles de bon nombre d’entre nous.

Découvrez nos stratégies

Les progrès technologiques ont eu un effet considérable sur le secteur de l'investissement. La disponibilité instantanée de l'information a rendu la tâche plus difficile aux investisseurs qui ont l’avantage d’obtenir de l’information et la réaction rapide du marché général aux nouvelles financières a accru la volatilité du marché. Les marchés de titres à revenu fixe se sont avérés plus difficiles à automatiser, l'élément humain dans les échanges demeure et des inefficacités dans l'évaluation et la fixation des prix existent toujours. Toutefois, sur le marché des obligations de sociétés, une technologie exclusive peut être utilisée pour aider les gestionnaires de portefeuille à passer le marché au crible pour trouver des bonnes occasions. Nous pensons que la meilleure façon de réussir est de combiner des outils technologiques de pointe avec une expertise en gestion pratique de portefeuille.

Notre utilisation de la technologie

Nous avons pris l’engagement à long terme d’intégrer les facteurs environnementaux, sociaux et de gouvernance (« ESG ») dans nos décisions d’investissement, ce qui signifie non seulement une harmonisation des intérêts avec ceux d’un nombre considérable de nos investisseurs, mais aussi l’intégration d’une gamme élargie de facteurs de risque dans le cadre de l’analyse des sociétés. En témoignage de cet engagement, nous sommes signataires des Principes pour l'Investissement Responsable de l’ONU - la référence du secteur en matière d'investissement ESG.

En savoir plus sur notre engagement