Conseillers en placements

Performance de nos stratégies

Un aperçu de toutes nos stratégies, incluant les performances, les différentes caractéristiques, les aperçus de fonds et tous les documents pertinents, le tout en un seul endroit.

Beaucoup d'offre, beaucoup plus de demande

Le contexte de rendement global des titres à revenu fixe de sociétés demeure catégoriquement attrayant, surtout si l’on tient compte du fait que les banques centrales mondiales nous seront probablement favorables à l’avenir. Comme la demande surclasse l’abondance de l’offre, les occasions de placement dans les titres à revenu fixe ne manquent pas.

Fonds alternatif d’obligations mondiales RP (« FAOM »)

Dans cette note, nous soulignons comment le Fonds Alternatif d'Obligations Mondiales RP a fourni aux investisseurs des rendements positifs à chaque année civile depuis sa création, et comment nous pensons que le fonds est bien positionné pour délivrer une performance relative et absolue convaincante en 2024.

Les investisseurs obligataires reçoivent un cadeau en avance

Dans le bulletin de ce mois-ci, nous discutons de la façon dont les mouvements rapides du marché pourraient donner lieu à un regain d’optimisme et à des évaluations excessives, ce qui nous amène à réduire notre risque et à agir plus prudemment. Néanmoins, nous sommes d’avis qu’il existe encore de nombreuses occasions pour les gestionnaires actifs comme nous de tirer parti de la dispersion des évaluations de crédit et de les attribuer de façon dynamique à ce que nous considérons comme les occasions les plus prometteuses ajustées en fonction du risque.

Les investisseurs obligataires reçoivent un cadeau en avance

Effectuer soi-même des placements obligataires : 4 risques cachés

Bien que l’achat d’obligations individuelles puisse sembler être une stratégie attrayante dans le contexte actuel, il est essentiel de comprendre les risques sous-jacents pour choisir la bonne solution de placement et s’assurer que les portefeuilles de placement peuvent générer la meilleure valeur, en particulier pour les investisseurs à long terme.

Effectuer soi-même des placements obligataires : 4 risques cachés

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Notre approche

Depuis plus d'une décennie, nous aidons les investisseurs canadiens à atteindre leurs objectifs d'investissement en leur proposant des solutions à revenu fixe innovantes axées sur les obligations corporatives. Nous sommes fermement convaincus qu'il existe une meilleure façon de gérer les portefeuilles d'obligations qu'une approche passive centrée sur le "coupon-clipping". Nous utilisons une approche très active qui vise à générer des rendements réguliers et à préserver le capital durant les marchés volatiles. Notre approche et notre stratégie comportent un certain nombre d'aspects qui font de nous un gestionnaire d'investissement unique.

Nous avons formé une équipe dotée d’une grande expertise dans la gestion de portefeuilles obligataires et l’avons jumelée à des systèmes de gestion du risque de qualité institutionnelle. Nous nous sommes engagés à investir dans différentes technologies et nous avons intégré les facteurs ESG dans notre processus décisionnel bien avant que cela ne devienne tendance. Enfin, nous avons conçu, pour nos clients, des solutions d'investissement réfléchies, qui leur offrent un meilleur rendement ajusté au risque grâce aux titres à revenu fixe.

Découvrez notre approche

Notre façon de faire

Dans le contexte actuel de faibles rendements, les investisseurs ont besoin d’une nouvelle méthode pour produire un rendement raisonnable à partir des titres à revenu fixe et gérer les risques correspondants ainsi que la volatilité du marché. Chez RPIA, nous utilisons une boîte à outils développée qui nous donne accès à des ouvertures dont ne peut généralement pas bénéficier l’investisseur traditionnel dans les titres à revenu fixe. Le fait de pouvoir disposer de ces sources supplémentaires de rendement potentiel et la gestion efficace des risques constituent des facteurs essentiels de nos stratégies.

En Anglais.

Notre gestion des risques

Chez RPIA, nous sommes tout à fait conscients que pour gérer les placements dans les titres à revenu fixe de nos investisseurs, une gestion prudente des risques et la préservation du capital sont essentielles dans des marchés difficiles. Pour nos équipes, il est essentiel de réunir la qualité, la force et l’expérience des personnes qui gèrent le capital au jour le jour, soutenues par un investissement continu dans les systèmes et la technologie.

Nous sommes d’avis que la gestion active joue un rôle clé en matière de gestion des risques, car elle nous permet d’évaluer la liquidité des marchés et de déceler rapidement les fluctuations des conditions de marché. Nous pouvons ainsi réagir rapidement pour protéger nos portefeuilles. Cela signifie également que lorsque la conjoncture se stabilise, nous pouvons aussi saisir les bonnes opportunités en agissant au plus vite.

Par ailleurs, RPIA a fortement investi dans la formation d’une équipe et la création d’une infrastructure de gestion des risques de qualité institutionnelle. Grâce au recours à une technologie avancée, notre équipe analyse efficacement les titres détenus et les concentrations des portefeuilles en temps réel. Cette analyse est complétée par une série de données analytiques qui sont utilisées pour les Stress Tests des portefeuilles, ainsi que pour les tests de scénarios et l’analyse des liquidités. Une équipe de direction expérimentée veille à l’interprétation correcte des données analytiques et aux réactions appropriées en fonction de l’évolution des conditions de marché en temps réel.

En Anglais.

La place du crédit dans votre portefeuille

Chez RPIA, deux choses nous importent. Tout d’abord, aider les investisseurs à faire le premier pas pour mieux profiter de leurs placements dans les titres à revenu fixe. Ensuite, offrir un accès à des stratégies obligataires gérées activement qui pourraient faire augmenter le rendement global du portefeuille, tout en offrant une préservation du capital et des avantages liés à la diversification du portefeuille.

Pour tirer le meilleur parti de votre répartition actuelle en obligations, nous sommes d’avis que les stratégies de gestion active des obligations de sociétés offrent aux investisseurs une proposition intéressante sur le plan rendement/risque. Le marché obligataire se caractérise par de grandes inefficacités, et de nombreux gestionnaires actifs ont réussi à dépasser leurs indices de référence. Puisque les obligations peuvent constituer jusqu’à 40 % d’un portefeuille, le fait de pouvoir dégager plus de valeur de cette catégorie d’actifs peut fortement influer sur le rendement global de l’investisseur.

Au-delà de la simple répartition des titres à revenu fixe, nous estimons que, dans le nouveau contexte, les investisseurs devraient rechercher des stratégies de créneaux qui peuvent produire un rendement rajusté en fonction des risques intéressant et une gestion des risques rigoureuse. Nous bénéficions d’une grande expertise dans la gestion innovatrice de portefeuilles d’obligations de sociétés. Forts d’une grande expérience en matière de sélection des titres et d’outils visant à gérer ou à réduire au minimum les risques indésirables, nous pensons être en mesure d’offrir des rendements rajustés en fonction des risques intéressants associés à une légère corrélation avec les catégories d’actifs traditionnelles.

En période de taux d’intérêt faibles et d’évaluations élevées de toutes les catégories d’actifs, la constitution d’un portefeuille représente un enjeu de taille. Nous offrons plusieurs stratégies qui, selon nous, pourraient aider les investisseurs à atteindre leurs objectifs de rendement par rapport au risque.

En Anglais.

Nos stratégies

1. Fonds avec prospectus

Fonds de revenu stratégique plus RP
Fonds alternatif d’obligations mondiales RP

2. Fonds de crédit alternatif & Fonds de titres à revenu fixe

RP Debt Opportunities
RP Select Opportunities
RP Fixed Income Plus
RP SPAC

Découvrez nos fonds

Performance de nos stratégies

Un aperçu de toutes nos stratégies, incluant les performances, les différentes caractéristiques, les aperçus de fonds et tous les documents pertinents, le tout en un seul endroit.

Fonds de revenu stratégique plus RP

Le Fonds de revenu stratégique plus RP vise à générer des rendements absolus stables ajustés au risque, composés de revenus d'intérêts et de gains en capital, en investissant principalement dans des titres de créance de première qualité, tout en mettant l'accent sur la préservation du capital.

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Fonds alternatif d’obligations mondiales RP

Le Fonds alternatif d’obligations mondiales RP cherche à générer des rendements ajustés au risque attrayants en mettant l'accent sur la préservation du capital. Le fonds investit principalement dans des titres de créance de première qualité et des titres assimilés à des titres de créance de première qualité émis par des sociétés et des institutions financières.

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